[blind-democracy] Re: Amazon's Billion-Dollar Shakedown of America's Cities

  • From: Carl Jarvis <carjar82@xxxxxxxxx>
  • To: blind-democracy@xxxxxxxxxxxxx
  • Date: Wed, 14 Nov 2018 18:28:05 -0800

What we are witnessing is a game as old as capitalism.  The particular
game Amazon is playing is called, Don't Spend Your Money When You Can
Spend Some One Else's.
I grew up in Seattle.  Long before Amazon blossomed, making Jeff Bezos
the world's richest man, and the cost of housing in Seattle so high
that the Amazon employees had to seek shelter far beyond the city
limits.  Back when I was a lad, Bill Boeing was the Cock of the Walk.
Seattle was often called America's biggest Company Town.  Nothing was
too good for old Boeing.  But even though the company practiced
Corporate Welfare, faced with strong labor unions, the employees were
paid enough to afford to dwell in the city.  Once again, our elected
officials are eager to sell out the taxpayers for a few pieces of
gold.  There will be no mass hiring.  And even if there were, check
out the wages Seattle's Amazon workers are making.  Even if they do
raise up to $15 per hour, check thae take home against the cost of
living in the Puget Sound area.  Then check and see how many small
businesses are being driven out of existence by the growing Amazon
Monster.  Forget competition and equal opportunity.
But my dinner's ready and I'm hungry.

Carl Jarvis
,

On 11/14/18, Miriam Vieni <miriamvieni@xxxxxxxxxxxxx> wrote:

Well, the folks in New York don't agree with him, at least not the ones
whom
I heard on the NPR affiliated station. I'm not sure what happened to the
mayor, but he's a big disappointment to a lot of people. The people's money
is needed for schools, hospitals, street repairs, firehouses, public
workers' salaries, etc. Amazon doesn't need it. Amazon isn't going to be
hiring residents fron Long Island City for its high tech jobs. That isn't
who lives there. They may bring in people to Long Island City to displace
its current residents. Long Island City, Astoria, I know who used to live
there, people from Greece and various eastern European countries. Then a
few
professionals began spilling over from Manhattan which is just minutes
away,
across the river.

Miriam

-----Original Message-----
From: blind-democracy-bounce@xxxxxxxxxxxxx
<blind-democracy-bounce@xxxxxxxxxxxxx> On Behalf Of peter altschul
Sent: Wednesday, November 14, 2018 3:47 PM
To: blind-democracy@xxxxxxxxxxxxx
Subject: [blind-democracy] Re: Amazon's Billion-Dollar Shakedown of
America's Cities

History supports your cynnicism, but I did hear Mayor DiBlasio blather on
MSNBC that this deal was diffthent: fewer give-aways and more requirements.
As a former New York City resident, I hope he's right; I'm not optimistic.

Best, Peter



----- Original Message -----
From: "Bob Hachey" <bhachey@xxxxxxxxxxx
To: <blind-democracy@xxxxxxxxxxxxx
Date sent: Wed, 14 Nov 2018 13:10:07 -0500
Subject: [blind-democracy] Re: Amazon's Billion-Dollar Shakedown of
America's Cities

Hi folks,
Well, this is corporate welfare gone hog wild.  Heck, it's almost like we
kneel down to these bastards of wealth.  I think maybe it was Reagan who
began to make the wealthy have such an entitled feeling that they thought
they deserved big tax breaks when they move into a community.  Has it
always
been that the big guys get a tax break when opening a new facility.  For
example, when companies like Ford and gM began opening large factories, did
they get the kinds of tax breaks that seem all too common today?
I don't think Adam Smith would like any of this mess.
Bob Hachey

-----Original Message-----
From: blind-democracy-bounce@xxxxxxxxxxxxx
[mailto:blind-democracy-bounce@xxxxxxxxxxxxx] On Behalf Of Carl Jarvis
Sent: Wednesday, November 14, 2018 11:32 AM
To: blind-democracy@xxxxxxxxxxxxx
Subject: [blind-democracy] Re: Amazon's Billion-Dollar Shakedown of
America's Cities

It's the old shell game, folks.  Around and around she goes and where she
lands nobody knows.
And the best one of all, There's a sucker born every minute.
Talk about "Free Enterprise"!
And Amazon is sitting on top of a huge tangle of threads controlling
thousands of businesses and millions of American's jobs.
On 11/14/18, Miriam Vieni <miriamvieni@xxxxxxxxxxxxx> wrote:
 Amazon's Billion-Dollar Shakedown of America's Cities

 Employees at Amazon's headquarters in Seattle.  (Elaine Thompson / AP)

 If one required reminding of the Democratic Party's complete  capitulation
to corporate interests, to say nothing of the country's  as a whole, he or
she need only have listened to New York City Mayor  Bill de Blasio's
address
on Tuesday.  "One of the biggest companies on  earth next to the biggest
public housing development in the United  States," he told reporters during
a joint press conference with Gov.
 Andrew Cuomo.  "The synergy is going to be extraordinary."

 The company in question is Amazon, which confirmed earlier that  morning
that Long Island City, Queens, will become the site of its  second
headquarters (a third headquarters will be located in northern  Virginia).
The announcement ends a 13-month pageant that saw
238
 cities and their elected officials prostrate themselves to CEO Jeff
Bezos,
only for the multibillionaire to move his company into two of  the
wealthiest metropolises in the country (New York and Washington,
 D.C.) and likely displace countless working people.
 And
 for this privilege, the state of New York will reward Amazon with more
than
 $1.5 billion in incentives, while the city provides property-tax
abatements for the next 25 years-this as it faces public  transportation
and
affordable-housing crises.  Amazon, meanwhile,  stands to save upward of $1
billion over the next decade.

 As Derek Thompson argues in The Atlantic, moves like these are not  merely
outrageous.  They should be outlawed.

 "Every year, American cities and states spend up to $90 billion in tax
breaks and cash grants to urge companies to move among states,"
he writes.
 "That's more than the federal government spends on housing, education,  or
infrastructure.  And since cities and states can't print money or  run
steep
deficits, these deals take scarce resources from everything  local
governments would otherwise pay for, such as schools, roads,  police, and
prisons."



 Maddeningly, this corporate welfare seldom results in the kind of
economic
stimulus promised.  Thompson points to the $3 billion in subsidies that
Gov.
 Scott Walker used to attract Foxconn to Wisconsin-an investment that  was
supposed to generate 13,000 manufacturing jobs in Racine.
Instead,
 the Taiwanese multinational has hired a fraction of that number,
automating most of its assembly work.  Thompson continues: "Even when  the
incentives aren't redundant, and even when companies do hold up  their end
of the bargain, it's still ludicrous for Americans to  collectively pay
tens
of billions of dollars for huge corporations to  relocate within the United
States."

 So what is the solution? If these corporate behemoths are loyal only  to
their shareholders, what is to prevent this same travesty from  repeating
itself in cities across the country? For Splinter's Hamilton  Nolan, the
answer is simple: federal regulation.

 "The only way for public-you and me and every other taxpayer and city  and
state government who all have much more pressing things to spend  money on
than bribes to Fortune 500 companies-to win this game is not  to play," he
writes.  "Nobody can play.  The way to accomplish this is
 simple: We need a federal law banning these sorts of subsidies.
 Without a federal law, there will always be an incentive for one
desperate
city or state to start the bidding wars.  By banning this  insulting
robbery
of the public till outright, business will continue  building, and
investing, and locating, and relocating.  They do all  those things in
order
to make more money.  Companies create jobs  because they need work done in
order to make money.  They are not  charitable activities.  They do not
need
a bribe.  They are playing on  the desperation of desperate places in order
to rip us all off.
That
 should not be legal."

 Jacob Sugarman

 Jacob Sugarman is the acting managing editor at Truthdig.  He is a
graduate of the Arthur L.  Carter Institute of Journalism whose writing
has
appeared in Salon, AlterNet and Tablet, among other.
 Jacob Sugarman









Other related posts: